發(fā)布時間：2023-03-19 04:16

　　我國證券市場自1990年成立以來,在短短三十余年里高速成長為我國經(jīng)濟體系中不可或缺的重要角色。為進一步促使證券市場向公平、透明的方向發(fā)展,維護廣大投資者的切身利益,于是1998年起我國開始實施業(yè)績預告制度。然而,我國證券市場及上市公司的內(nèi)外部環(huán)境紛繁復雜,導致業(yè)績預告“變臉”現(xiàn)象時有發(fā)生,我國中小投資者的自身權益受到了嚴重損害,更是阻礙了我國資本市場健康穩(wěn)定的前進腳步。因而,本人認為,研究探討業(yè)績預告“變臉”現(xiàn)象發(fā)生的緣由及其帶來的經(jīng)濟后果,并針對性提出解決對策刻不容緩。本文選取易成新能2020年業(yè)績預告“變臉”現(xiàn)象作為研究對象,采取文獻研究法、案例研究法,先是對國內(nèi)外的業(yè)績預告相關文獻進行初步梳理,對我國業(yè)績預告制度的發(fā)展以及相關理論進行論述;其次,回顧了易成新能2020年業(yè)績預告“變臉”事件全過程,分析易成新能業(yè)績預告“變臉”現(xiàn)象的原因及帶來的經(jīng)濟后果,并根據(jù)“變臉”原因提出針對性對策,最終得出以下結(jié)論:第一,導致業(yè)績預告“變臉”的主要原因有:疫情導致企業(yè)財務績效下滑,領導層不穩(wěn)定致使公司內(nèi)部治理失效,配合公司高管減持套現(xiàn),業(yè)績預告制度的不完善,相關部門監(jiān)管不嚴,所在行業(yè)風險管控難...

【文章頁數(shù)】：49 頁

【文章目錄】：
摘要
abstract
第1章 緒論
    1.1 研究背景與意義
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意義
    1.2 文獻綜述
        1.2.1 業(yè)績預告披露動因研究
        1.2.2 業(yè)績預告經(jīng)濟影響研究
        1.2.3 業(yè)績預告反復修正原因研究
        1.2.4 業(yè)績預告反復修正后果研究
        1.2.5 文獻述評
    1.3 研究思路和研究方法
        1.3.1 研究思路
        1.3.2 研究方法
    1.4 本文的創(chuàng)新之處
第2章 相關概念和理論基礎
    2.1 相關概念
        2.1.1 業(yè)績預告制度
        2.1.2 業(yè)績預告修正制度
        2.1.3 業(yè)績預告“變臉”概念
    2.2 理論基礎
        2.2.1 信息不對稱理論
        2.2.2 委托代理理論
        2.2.3 信號傳遞理論
第3章 易成新能業(yè)績預告“變臉”案情回顧
    3.1 易成新能公司概況
        3.1.1 公司簡介
        3.1.2 經(jīng)營狀況
    3.2 易成新能業(yè)績預告“變臉”過程分析
        3.2.1 易成新能2020年度首次業(yè)績預告
        3.2.2 易成新能2020年度業(yè)績預告第一次“變臉”
        3.2.3 易成新能2020年度業(yè)績預告第二次“變臉”
    3.3 易成新能業(yè)績預告“變臉”導致的經(jīng)濟后果
        3.3.1 股價跌停
        3.3.2 證監(jiān)會出具警示函
        3.3.3 危害證券市場
第4章 易成新能業(yè)績預告“變臉”原因分析
    4.1 內(nèi)部原因
        4.1.1 疫情導致企業(yè)財務績效下滑
        4.1.2 領導層不穩(wěn)定致使公司內(nèi)部治理存在缺陷
        4.1.3 配合公司高管減持套現(xiàn)
    4.2 外部原因
        4.2.1 業(yè)績預告制度的不完善
        4.2.2 相關部門監(jiān)管不嚴
        4.2.3 易成新能所在行業(yè)風險管控難度較大
第5章 業(yè)績預告“變臉”的治理對策
    5.1 加強公司治理
        5.1.1 切實發(fā)揮公司監(jiān)事會及外部預審計對業(yè)績預告的監(jiān)管作用
        5.1.2 增強以內(nèi)部環(huán)境為重心的公司內(nèi)部控制水平
        5.1.3 完善經(jīng)營不確定情況下企業(yè)應急管理預案
        5.1.4 建立具有現(xiàn)代企業(yè)特色的獨立董事制度
    5.2 強化外部監(jiān)管
        5.2.1 多方面監(jiān)督相互結(jié)合完善市場監(jiān)管體系
        5.2.2 完善含科創(chuàng)板在內(nèi)的業(yè)績預告制度
        5.2.3 大幅度提升懲罰力度維護信息的準確性
    5.3 投資者應多方參考加強防范
第6章 結(jié)論和展望
    6.1 研究結(jié)論
    6.2 研究不足和未來展望
參考文獻
致謝



本文編號：3764536